Uzņēmuma raksturlielumu finanšu cikls



The uzņēmuma finanšu ciklu Tā ir pastāvīga preču vai pakalpojumu kustība, lai uzņēmums varētu turpināt darbību. Kad cikls ir pabeigts, tas atkal sākas. Tas attiecas uz izejmateriālu iegādi, pārveidošanu gatavos produktos, pārdošanu, datni (ja tas ir debitoru konts) un naudas iegādi..

Tāpēc tas ir laiks, kas uzņēmumam jāveic tā parastā darbība (naudas pirkšana, ražošana, pārdošana un atgriešana). Finanšu cikls piedāvā uzņēmuma darbības efektivitāti; ir paredzēts, ka šis cikls ir pēc iespējas īsāks, lai padarītu uzņēmumu efektīvāku un veiksmīgāku.

Tāpēc īsāks cikls norāda, ka uzņēmums var ātri atgūt savus ieguldījumus un ka tam ir pietiekami daudz naudas, lai izpildītu savas saistības. Ja finanšu cikls ir garš, tas norāda, ka uzņēmumam ir nepieciešams vairāk laika, lai veiktu inventāra pirkumu skaidrā naudā.

Indekss

  • 1 Raksturojums
    • 1.1. Uzskaites periods
    • 1.2. Debitoru parādu periods
    • 1.3. Finanšu cikls un neto finanšu cikls
  • 2 Īstermiņa
    • 2.1. Rādītāji
  • 3 Ilgtermiņa
    • 3.1. Rādītāji
  • 4 Atsauces

Funkcijas

- Uzņēmuma finanšu cikls norāda, cik dienas nepieciešams, lai iegādātos materiālus, kas nepieciešami preču vai pakalpojumu ražošanai un pārdošanai, savākt naudu no šī pārdošanas, samaksāt piegādātājiem un atgūt naudu. Ir lietderīgi novērtēt apgrozāmā kapitāla apjomu, kas uzņēmumam būs nepieciešams, lai uzturētu vai palielinātu tā darbību.

- Finanšu ciklā tiek pieprasīts maksimālais samazinājums krājumu un debitoru parādu ieguldīšanā, neietverot pārdošanas zaudējumus, jo nav materiālu krājumu vai nav nodrošināts finansējums..

- Vadības lēmumi vai sarunas ar biznesa partneriem ietekmē uzņēmuma finanšu ciklu.

- Uzņēmumam ar īsu finanšu ciklu ir nepieciešams mazāk naudas, lai saglabātu savu darbību; varētu augt pat ar nelielām peļņas normām. 

- Ja uzņēmumam ir ilgs finanšu cikls, pat ar augstām peļņas normām var būt nepieciešams papildu finansējums, lai palielinātu izaugsmi.

- Finanšu cikls tiek noteikts šādā veidā (ņemot 12 mēnešu periodu): krājumu periods + debitoru parādu periods = finanšu cikls

Krājumu periods

Inventāra periods ir dienu skaits, kad inventārs saglabājas.

Krājumu periods = vidējais krājumu / pārdoto preču izmaksas dienā.

Vidējā krājumu summa ir gada sākotnējā inventarizācijā (vai iepriekšējā gada slēgumā) norādītā summa kopā ar bilanci pieejamo krājumu gada beigās. Šo rezultātu dala ar 2.

Pārdotās preces cena dienā tiek iegūta, dalot pārdoto preču kopējās gada izmaksas, kas ir pieejamas peļņas vai zaudējumu aprēķinā, no 365 (dienas gadā).

Debitoru parādu termiņš

Debitoru parādu periods ir ilgums dienās, lai savāktu skaidru naudu no krājumu pārdošanas.

Kontu periods x maksa = vidējais debitoru parādu / pārdošanas apjoms dienā

Debitoru parādu vidējais rādītājs ir gada debitoru parādu summas summa kopā ar debitoru parādiem gada beigās. Šo rezultātu dala ar 2.

Pārdošana dienā tiek noteikta, dalot gada ieņēmumu pārskatā pieejamo kopējo pārdošanu par 365.

Finanšu cikls un neto finanšu cikls

Tīrais finanšu cikls vai naudas cikls norāda, cik daudz laika nepieciešams, lai uzņēmums varētu savākt skaidru naudu no krājumu pārdošanas.

Neto finanšu cikls = finanšu cikls - debitoru parādu periods

Kur:

Kreditoru parādsaistību termiņš = vidējie maksājumi / pārdotās preces cena dienā.

Maksājamo kontu vidējais lielums ir gada laikā maksājamo kontu summa, pieskaitot gada beigās maksājamos kontus. Šo rezultātu dala ar 2. Pārdotās preces cena dienā tiek noteikta tāpat kā inventāra perioda cena.

Šis attēls ilustrē uzņēmuma finanšu ciklu:

Īstermiņa

Īstermiņa finanšu cikls atspoguļo līdzekļu plūsmu vai fondu operatīvo ģenerēšanu (apgrozāmo kapitālu). Šī cikla ilgums ir saistīts ar nepieciešamo resursu apjomu operācijas veikšanai.

Elementi, kas veido šo ciklu (izejvielu iegāde, to pārveidošana galaproduktos, to pārdošana un savākšana), ir apgrozāmie līdzekļi un īstermiņa saistības, kas ir daļa no apgrozāmā kapitāla..

Pašreizējā koncepcija attiecas uz laiku, kurā uzņēmums veic savus parastos darījumus saskaņā ar noteikumiem, kas definēti kā komerciāli.

Apgrozāmie līdzekļi ir uzņēmuma ieguldījumi apgrozāmos līdzekļos (skaidra nauda, ​​apgrozāmie vērtspapīri, debitoru parādi un krājumi)..

Neto apgrozāmo kapitālu definē kā apgrozāmos līdzekļus, no kuriem atskaitītas īstermiņa saistības, bet pēdējās ir banku aizdevumi, kreditoru parādi un uzkrātie nodokļi.

Kamēr aktīvi atsver saistības, uzņēmumam būs neto apgrozāmie līdzekļi. Tas mēra uzņēmuma spēju turpināt savu darbību normālu attīstību nākamajos divpadsmit mēnešos.

Rādītāji

Īstermiņa finanšu cikla rādītāji ir likviditāte un maksātspēja. Likviditāte atspoguļo tūlīt pēc naudas, kas jāpārvērš naudā, kvalitāti.

Uzņēmuma maksātspēja ir tās finansiālā spēja izpildīt pienākumus, kas pienākas īstermiņā, un resursi, ar kuriem tai ir jāpilda šīs saistības..

Ilgtermiņa

Ilgtermiņa finanšu cikls ietver fiksētos un ilgtermiņa ieguldījumus, kas veikti, lai sasniegtu uzņēmējdarbības mērķus, kā arī pastāvošo pašu kapitālu perioda rezultātos un ilgtermiņa aizdevumus..

Pastāvīgie ieguldījumi, piemēram, nekustamais īpašums, mašīnas, iekārtas un citi ilgtermiņa aktīvi, pakāpeniski piedalās īstermiņa finanšu ciklā, izmantojot nolietojumu un amortizāciju. Tādējādi ilgtermiņa finanšu cikls palīdz īstermiņa finanšu ciklam, palielinot apgrozāmo kapitālu.

Ilgtermiņa finanšu cikla ilgums ir laiks, kad uzņēmumam jāatgūst šis ieguldījums.

Rādītāji

Starp rādītājiem, kas mums sniedz ilgtermiņa finanšu ciklu, ir parādsaistības un ieguldījumu rentabilitāte..

Runājot par finanšu ciklu, mēs vienmēr atsauksies uz laiku, kurā naudas plūsmas caur uzņēmumu, piemēram, naudas plūsmas un naudas plūsmas..

Tas ir, tas ir par laiku, kad nauda atkal kļūs par naudu, pēc uzņēmuma darbības (īstermiņa finanšu cikla) ​​un / vai ieguldījumu vai finansēšanas darbību veikšanas (finanšu cikls) ilgtermiņā).

Atsauces

  1. Boston Commercial Services Pty Ltd. (2017). Kas ir "finanšu cikls" un kā tas ietekmē jūsu uzņēmumu? Ņemts no: bostoncommercialservices.com.au.
  2. Steven Bragg (2017). Uzņēmuma darbības cikls. AccountingTools. Ņemts no: accountstools.com.
  3. CFI - Korporatīvo finanšu institūts (2018). Darbības cikls. Ņemts no: corporatefinanceinstitute.com.
  4. Magi Marquez (2015). Finanšu cikla aprēķināšanas nozīme uzņēmumos. Skaitīts skaitītājs Uzņemts no: contadorcontado.com.
  5. Hector Ochoa (2011). Kā noteikt jūsu uzņēmuma finanšu ciklu. Konsultācijas un pakalpojumi Visaptveroša konsultēšana. Ņemts no: aysconsultores.com.
  6. Investopedia (2018). Darbības rādītāji: darbības cikls. Ņemts no: investopedia.com